風投行業市場規模及未來趨勢分析

2023年，深圳市新增中基協備案私募股權創投類基金426只，位居國內各大城市首位。記者近日從深圳市地方金融監督管理局獲悉，2023年深圳風投創投業發展勢頭良好，創投基金快速增長、重點基金穩步落地、風投創投機構集聚、“深圳創投日”活動引領效果明顯。

深圳市地方金融監督管理局數據顯示，截至2023年末，深圳市存續私募股權創投管理企業1766家，管理規模1.53萬億元，26家頭部機構上榜清科2023創業投資百強、股權投資百強，深創投年度IPO上市及并購成績居全國機構榜首;天圖投資成為首個主板上市的本土創投機構。2023年我市新增中基協備案私募股權創投類基金426只，位居各大城市首位，其中創投類基金規模在2022年強勁增長的基礎上，2023年仍保持14.7%的增長;2023年前三季度我市私募股權創投機構累計募集資金558億元，位居全國第二;2023年前三季度我市私募股權創投機構投資金額超1400億元，有效“輸血”賦能實體經濟發展。

為確保風投行業數據精準性以及內容的可參考價值，我們研究團隊通過上市公司年報、廠家調研、經銷商座談、專家驗證等多渠道開展數據采集工作，并對數據進行多維度分析，以求深度剖析行業各個領域，使從業者能夠從多種維度、多個側面綜合了解風投行業的發展態勢，創新前沿熱點，進而賦能風投從業者搶跑轉型賽道。

CVC通常是企業資本主導的投資行為，與企業自身業務有較深的戰略協同性。早先，CVC出現在大型實體經濟企業，2011年之后，隨著互聯網產業的發展，騰訊、字節跳動等互聯網頭部企業也在CVC領域頻頻發力。

近年來參與投資且活躍的互聯網企業不少，除了BAT、新浪、360等老一代互聯網巨頭外，包括從阿里拆分的螞蟻集團，京東拆分的京東數科，以及字節跳動、嗶哩嗶哩等新一代的互聯網企業日漸崛起。

全年新增內外資風投創投機構70家，其中重點招引招商致遠、清科母基金管理人、阿聯酋本·扎耶德集團等30家頭部機構異地遷入或加大在深布局;破解行業募資難題，創新引進長線資金，推動太平醫療基金、大家險資基金等一批重大基金相繼落地，累計規模超389億元;累計引導122家社區股份合作公司實際出資近12億元進入風投創投領域。

數據顯示，截至2023年末，深圳市存續私募股權創投管理企業1766家，管理規模1.53萬億元，頭部機構方面，深創投年度IPO上市及并購成績居全國機構榜首、天圖投資成為首個主板上市的本土創投機構。

2023年全年深圳新增中基協備案私募股權創投類基金426只，位居各大城市首位，其中創投類基金規模在2022年33%強勁增長的基礎上，2023年仍保持14.7%的持續增長;前三季度深圳私募股權創投機構累計募集資金558億元，位居全國第二;前三季度深圳私募股權創投機構投資金額超1400億元，有效“輸血”賦能了實體經濟的發展。

外資風投方面，全年新增內外資風投創投機構70家，其中重點招引招商致遠、清科母基金管理人、阿聯酋本·扎耶德集團等30家頭部機構異地遷入或加大在深布局;破解行業募資難題，創新引進長線資金，推動太平醫療基金、大家險資基金等一批重大基金相繼落地，累計規模超389億元;累計引導122家社區股份合作公司實際出資近12億元進入風投創投領域，助力深圳集體經濟轉型升級。

按照“一集群、一基金”的思路，市、區引導基金聯動搭建“20+8”產業基金群，全年實現工業軟件產業基金、智能傳感器產業基金、合成生物產業基金、新能源汽車產業基金、生物醫藥產業基金等6只“20+8”產業集群基金落地;補足創業投資鏈條，投資更早更小，設立市級科技創新種子基金，首批4個區級子基金，光明科學城種子基金、福田河套深港科技創新合作區種子基金、西麗湖國際科教城種子基金、寶安紅土種子基金順利落地，覆蓋種子期、天使期、VC和PE階段全生命周期的投資閉環初步形成。

2022年全球風險投資總額為5190億美元，較2021年的7550億美元下降了31%。2022年全球IPO活動也明顯放緩，全球股市震蕩下行。截至2022年12月，全球共有1333家企業上市，籌資額1795億美元;與2021年同期相比，IPO數量和籌資額分別下降45%和61%。

同時，中國內地和香港仍是全球IPO的重要地區，IPO數量和籌資額分別占全球的37%和56%，全球IPO數量和籌資額前兩位均為上海證券交易所和深圳證券交易所。另外，全球前十大IPO有4家為中國企業，行業分別是通信、石油和天然氣、零售與消費品及材料。

風投行業市場未來趨勢預測

國資已經成為中國股權投資最重要的資金來源。《報告》顯示，“比如100億以上的基金，94%是國資背景;50-100億的基金也有近60%是國資背景，而30-50億級別的基金當中72%是國資背景。”

也受國資特性影響，專精特新、脫虛向實構成了這一年的投資關鍵詞。在今年，IT、半導體、生物醫藥等硬科技投資熱度保持高漲，新能源、新材料受關注度大幅提升。其中，吸金最多的是半導體及電子設備賽道，VC/PE投資金額達1800億。

在今年，一批中國GP也試圖去中東募資。但除了一些大型的知名GP，許多GP鎩羽而歸。其原因不僅是因為文化差異、中東LP結構的限制，也有軟銀愿景基金虧損的影響。

在軟銀總規模1000億美元的愿景基金一期中，沙特公共投資基金、阿聯酋主權財富基金穆巴達拉合計出資了600億美元。該基金在成立3年之中投資約700億美元，累計投資了88家創業項目，包括了滴滴出行、Uber、OYO、Wework等諸多共享經濟領域的企業。

未來，更多行業詳情請點擊中研普華產業研究院發布的《2023-2028年中國風投行業深度調研及投資趨勢預測研究報告》。