2024年，我國成品油呈現產銷雙降態勢。這主要是由于我國新能源快速發展對成品油市場構成了顯著沖擊，各行業對成品油需求相對減弱。
《成品油與新能源藍皮書》顯示，我國成品油消費結構呈現顯著分化，汽油市場受新能源車普及、軌道交通擴容、共享出行覆蓋及生物燃料替代多重因素影響，消費量降幅達1.25%;柴油市場消費量收縮更為明顯，同比下降4.86%;航空煤油則受益于民航業復蘇強勢反彈，實現5.06%的同比增幅。從全球范圍看，我國成品油消費受到世界經濟及能源形勢變化的深度影響。
未來一段時間，世界能源地緣政治演變、全球石油市場供求關系和全球貨幣市場變化將直接影響全球石油價格的變化趨勢和總體水平。全球石油消費量增長勢頭也將放緩。
中國成品油行業作為國家能源體系的核心組成部分，涵蓋汽油、柴油、煤油等主要油品，其供需動態緊密關聯宏觀經濟、交通發展與工業活動。近年來，行業面臨三重變革：一是煉油產能持續擴張，大型煉化一體化項目(如鎮海煉化、裕龍島石化)推動產能向高效集約轉型;二是能源結構加速調整，新能源汽車普及與“雙碳”目標倒逼傳統油品需求分化;三是政策環境趨嚴，環保法規升級與成品油定價機制改革重塑市場規則。在此背景下，供需關系從“總量緊平衡”逐步轉向“結構性寬松”，行業進入深度調整期。
一、供給側：產能優化與結構性過剩并存
1、產能擴張與集約化轉型
煉油產能持續增長，新增產能集中于大型煉化一體化基地，推動行業集中度提升。然而，產能增速高于需求增長，導致市場供應寬松。部分老舊煉廠面臨淘汰或技術改造壓力，行業進入“增量提質”階段，未來產能擴張速度預計放緩，轉向產能置換與效率升級。
2、生產結構的分化與調整
汽油、柴油、煤油三大油品產量走勢顯著分化。汽油因民用交通需求韌性維持小幅增長，柴油受工業轉型(如“公轉鐵”、LNG替代)及物流效率提升影響，產量持續收縮;煤油則受益于航空業復蘇保持增勢。煉廠需靈活調整產品結構，以適應需求變化。
3、綠色技術驅動升級
環保政策要求煉廠降低能耗與碳排放，推動加氫精制、低碳煉化等技術應用。部分企業探索生物柴油、乙醇汽油等替代燃料生產，逐步向綠色低碳產業鏈延伸。
據中研產業研究院《2024-2029年中國成品油市場深度調查研究報告》分析：
當前成品油市場的核心矛盾，已從“總量不足”轉向“結構錯配”。一方面，煉能擴張與新能源替代導致傳統油品供大于求;另一方面，航空煤油、高端化工原料油等細分品類仍存缺口。這一矛盾倒逼行業重構：供給側通過技術升級淘汰落后產能，需求側則需適應交通電動化、工業清潔化的轉型趨勢。政策層面，定價機制市場化改革與環保約束持續加壓，進一步加速行業整合與創新步伐。
二、需求側：總量放緩與結構性增長交織
1、總量增長進入平臺期
終端消費增速整體放緩。汽油需求受新能源汽車滲透率提升(尤其私家車領域)影響，長期增長空間受限;柴油因經濟轉型、多式聯運推進及電動重卡替代，消費量呈下滑趨勢;煤油成為需求亮點，依托國際航線恢復與旅游業發展支撐增量。
2、新興需求場景崛起
非燃料應用拓展：乙烯、芳烴等化工原料用油需求增長，推動煉化一體化企業向“油化并舉”轉型。
區域需求分化：東部沿海地區消費趨穩，中西部城鎮化與基建拉動局部需求增長。
綠色能源替代：乙醇汽油、生物柴油在政策扶持下打開增量空間，但規模化應用仍需技術突破。
3、出口市場的戰略意義
國內供需寬松推動成品油出口成為平衡市場的關鍵渠道。東南亞、非洲等新興市場成為主要目標，但國際競爭加劇與貿易壁壘對出口效益構成挑戰。
三、政策與市場機制：調控深化與模式創新
1、環保政策重塑行業邏輯
“雙碳”目標下，煉廠碳排放強度納入監管，綠電、綠氫應用比例提升成為硬性要求。地方政府對落后產能的清退力度加大，推動行業資源向頭部企業聚集。
2、定價機制市場化探索
國內油價調整與國際原油價格聯動增強，但政府仍通過稅費、補貼等工具平抑波動。未來油價形成機制或進一步向“原油成本+市場供需”雙軌制靠攏，批發零售價差收窄擠壓中間商利潤。
3、銷售渠道數字化轉型
傳統加油站向“綜合能源服務站”轉型，集成充電、加氫、非油品零售等功能;數字化平臺推動油品供應鏈優化，實現庫存精準管理與需求預測。
中國成品油行業正經歷供需格局的深層重構。供給側，產能從規模擴張轉向高效集約，煉化一體化與綠色技術成為核心競爭力;需求側，總量增長見頂與結構分化并存，航空煤油及化工原料油成為新增長點，而汽油、柴油需求逐步讓位于新能源替代。政策環境持續趨嚴，環保約束與市場化改革并行，推動行業加速整合與低碳轉型。
未來行業破局需聚焦三大方向：
產能結構優化：淘汰低效產能，擴大高端油品及化工原料供給，緩解“無效過剩與有效短缺”并存矛盾;
產業鏈深度融合：煉廠向下游高附加值領域延伸，加油站向“電氫油”綜合能源終端升級;
全球化布局：通過技術輸出與跨境合作，將過剩煉能轉化為國際市場競爭優勢。
綜合而言，成品油行業雖面臨轉型陣痛，但通過供需雙側協同升級，有望在能源革命中重塑增長路徑，實現從“燃料供應商”向“綜合能源服務商”的跨越。
想要了解更多成品油行業詳情分析，可以點擊查看中研普華研究報告《2024-2029年中國成品油市場深度調查研究報告》。
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