一、從"智駕附件"到"空間智能基礎設施"：一場商業屬性的歷史性蛻變
激光雷達，這顆曾被視為高階智能駕駛"可選配件"的傳感器，在2026年完成了一次脫胎換骨的身份躍遷。它不再是車頂上那顆可有可無的"花盆"，而是蛻變為服務于自動駕駛、機器人、智慧城市等全場景的"空間智能感知方案"，成為物理AI時代不可或缺的三維感知基礎設施。
這場蛻變絕非偶然。回望過去數年，車載前裝市場的規模化量產為芯片化降本奠定了堅實的規模效應基礎;而進入2026年，跨行業多元場景需求共振、芯片化技術持續迭代、全球自動駕駛法規強制化落地、AI大模型對三維真值數據需求飆升——四大驅動力形成完美閉環，徹底掀開了行業長期成長的天花板。
市場認知正在發生根本性轉變：投資者不再將激光雷達視為"燒錢換市場"的草莽賽道，而是認同其作為空間智能核心基礎設施的全場景應用價值與AI時代的數據資產價值。二〇二六年，被業內一致判定為激光雷達行業商業屬性重估、估值體系重塑、盈利拐點兌現的關鍵之年。
從市場規模來看，中國激光雷達市場已駛入高速快車道。國內市場規模在近兩年間實現了倍數級增長，裝機量呈現爆發態勢，整體滲透率已攀升至兩位數水平。全球視野下，激光雷達整體解決方案市場正以前所未有的速度擴張，行業潛在市場總量邊界持續向外拓展。灼識咨詢預測，全球ADAS激光雷達市場與整體解決方案市場在未來數年間將保持極高的復合增長率，增長曲線陡峭而確定性強。
二、競爭格局：中國力量完成全球主導，馬太效應持續加劇
如果說五年前的激光雷達市場還是歐美企業的天下，那么二〇二六年的牌桌上，中國廠商已然是絕對的莊家。
據權威機構統計，速騰聚創、禾賽科技、華為、圖達通四家中國激光雷達廠商，在全球車載激光雷達市場收入口徑中合計占據了近九成的份額，其中乘用車領域收入合計占比更是高達九成以上，較前一年進一步提升。中國企業在全球車載市場的份額已接近壟斷性水平。曾幾何時風光無限的Velodyne與Ouster已經合并，Ibeo和Quanergy相繼破產，博世完全放棄自研，大陸集團終止合作，采埃孚退出市場——歐美激光雷達陣營幾近瓦解。
國內市場的集中度同樣驚人。速騰聚創以超過四成的市占率穩居首位，華為與禾賽科技緊隨其后，圖達通位列第四。頭部三家前裝市場份額合計已超九成，"強者更強"的效應極為凸顯。
這一格局的形成，絕非簡單的價格戰勝利，而是技術路線、量產能力、車規驗證、供應鏈縱深等多維競爭力的系統性勝出。中國廠商憑借車規量產能力、垂直整合技術優勢與本土供應鏈配套，構建起了難以逾越的護城河。行業已從早期的"百花齊放"進入"寡頭定局"階段，后來者幾乎沒有翻盤的可能。
三、技術路線：從模擬到數字，從百線到千線，一場三維感知的"CMOS革命"
掃描方式：固態化是終局
激光雷達的技術演進沿四條主線同步推進：掃描方式向固態化升級、發射光源向VCSEL陣列化演進、接收端向SPAD數字探測升級、信息處理向SoC系統集成躍遷。
掃描方式層面，機械式方案雖精度高，但體積龐大、成本高昂、可靠性差，已基本退出車載主流市場，僅存于早期測試與Robotaxi場景。混合固態方案(包括MEMS微振鏡、轉鏡、棱鏡三種路徑)平衡了性能與成本，是當前L2+量產車型的主流選擇。而純固態方案——Flash與OPA——因取消了一切機械運動部件，具備小型化、高可靠性、低成本的天然優勢，被公認為行業終極形態。Flash方案已實現量產落地，OPA方案仍處于商業化前期，但前景廣闊。
光源與接收：SPAD開啟數字計數時代
發射光源正由EEL單點光源向VCSEL陣列化全面演進。VCSEL憑借晶圓級工藝、高一致性、低功耗、易集成的優勢，逐步取代EEL成為主流光源，尤其適配Flash、OPA等純固態架構，推動光源半導體化。
接收端的變革更為深刻。傳統PD/APD模擬探測正被SPAD/SiPM數字探測全面取代。SPAD實現單光子級觸發，靈敏度與信噪比顯著提升，適配弱反射、遠距離探測場景，推動接收單元進入數字計數時代。從早期瑞士洛桑理工大學在標準CMOS工藝上實現的SPAD像素陣列，到如今像素數目突破百萬級的芯片，SPAD技術沿摩爾定律一路狂飆。
芯片化：行業核心命脈
2026年是激光雷達行業芯片競爭全面打響的元年。速騰聚創發布了"鳳凰"與"孔雀"兩款自研SPAD-SoC芯片。"鳳凰"面向高性能車載及高階智能駕駛需求，已通過車規級認證，支持超高線數，基于該芯片搭建的高清激光雷達解決方案已獲頭部車企定點，預計年內實現量產上車。"孔雀"則面向機器人等對小型化、低功耗、高集成度要求極高的場景，已開始小批量交付，預計三季度啟動大規模量產。
禾賽科技同樣發布了全新自研芯片平臺，直指高線數產品。華為則推出了八百九十六線激光雷達，基于雙光路架構形成"高清畫中畫"成像效果。速騰聚創更是全球領先發布了可量產的"千線"超長距數字化激光雷達，采用平臺化設計架構，可靈活定制從五百余線到兩千余線的多種落地方案。
這場芯片競賽的本質，是一場"三維感知版本的CMOS革命"。正如當年CCD被CMOS取代一樣，模擬架構激光雷達的致命短板在于成本與分辨率線性綁定，而數字架構站在標準半導體坐標系里，遵循摩爾定律——制程持續提升，性能不斷攀升，成本卻可控甚至下降。當線數達到兩千線，便進入四百萬像素級的三維感知世界;發展到四千線，則對應八百萬像素，達到4K標準。芯片化推動激光雷達成本從早年的天價降至如今的極低水平，降幅堪稱慘烈，徹底解決了規模化普及的核心痛點。
四、需求雙輪驅動：車載基本盤穩固，泛機器人開啟第二增長極
車載ADAS：從高端選配走向大眾標配
中研普華產業研究院的《2025-2030年中國激光雷達行業深度調研及發展現狀趨勢報告》分析，激光雷達在智能汽車中的角色，已從"硬件堆疊"轉向"安全有效冗余"。伴隨消費者智駕付費意愿提升、車企智能化競爭加劇，L2+及以上級別車型成為激光雷達規模化落地的核心場景，產品正快速向十萬元級車型滲透。
全球ADAS激光雷達市場規模正在高速膨脹。Robotaxi作為L4級自動駕駛的核心落地場景，單車通常搭載多顆激光雷達形成三百六十度無死角感知陣列，商業化進程明顯提速。全球主流Robotaxi企業均采用"激光雷達+攝像頭+毫米波雷達"的多傳感器融合方案，僅特斯拉堅持純視覺路線，但其商業化部署尚未大規模落地。
值得強調的是，純視覺與激光雷達并非零和博弈。二者預計將長期在不同價位、不同智能駕駛等級的場景中并行存在。激光雷達的核心價值在于提供高精度的安全冗余和原生三維真值數據——這是任何攝像頭算法都無法替代的物理優勢。強光、雨霧、黑暗等長尾場景下，單一傳感器方案存在天然局限，多傳感器融合仍是更穩健的方向。
泛機器人：真正的星辰大海
如果說車載是激光雷達的"基本盤"，那么機器人就是它的"星辰大海"。二〇二六年第一季度，速騰聚創機器人領域激光雷達銷量首次超過ADAS業務，占總銷量比重突破半壁江山，同比增幅高達十余倍——這組數據釋放出一個明確信號：機器人業務已不再是停留在PPT上的趨勢，而是公司增長的核心驅動力。
割草機器人是最早進入規模化放量的場景。室外割草機器人需要對花園環境進行三維掃描和建圖，識別地形起伏、障礙物、人和動物。依靠傳統攝像頭需要多個攝像頭和復雜算法進行環境重建，而激光雷達能夠更直接地完成三維建圖。速騰聚創在該場景的激光雷達銷量已位居全球第一，覆蓋全球絕大多數頭部割草機器人廠商，并與多家形成事實獨供關系。
機器人市場的需求正從單一場景向多元化全面延展：人形機器人、四足機器人、工業機器人、商用清潔機器人、無人礦卡、無人配送車、Robotaxi……速騰聚創已累計服務全球超過三千四百家機器人及相關產業客戶，產品覆蓋幾乎所有機器人應用領域。在人形機器人市場，速騰聚創連年入選全球產業鏈百強，是唯一同時躋身全球及國內人形機器人產業圖譜的中國激光雷達企業，已與多家頭部人形機器人企業展開合作，并獲得歐洲頭部企業的規模化訂單。
與車載市場不同，機器人市場迭代周期極快——客戶可能三至六個月就完成一代產品迭代。這把壓力傳導到供應商一側：同一套技術平臺必須同時滿足尺寸、功耗、成本、可靠性和量產一致性的嚴苛要求。速騰聚創給出的答案，正是自研芯片與數字化激光雷達架構。
五、產業鏈縱深：光電子元器件與激光雷達的共舞
激光雷達的崛起，離不開上游光電子元器件產業的強力支撐。光電子元器件被稱為信息時代的"光子引擎"，是連接物理世界與數字世界的核心紐帶。我國光電子器件產量在近年間實現了倍數級增長，復合增長率保持在較高水平。
從激光器、探測器、芯片到光學組件，上游核心元器件的技術壁壘與毛利率較高。國內企業在激光器、探測器、模擬前端芯片等核心環節不斷取得突破，逐步減少對國外供應商的依賴。深度的產業鏈本土化與協同，幫助行業增強了供應鏈韌性，降低了外部不確定性的影響，同時通過上下游緊密配合更快響應市場需求。
激光微光學技術正有力助推激光產業發展。利用微光學透鏡對激光進行整形，通過調節光斑參數實現對激光源產生光束的精密控制，在激光雷達中可以減少機械運動部件的使用，從而大幅提高系統可靠性和車規級穩定性。
六、未來展望：物理AI時代的"眼睛"與"數據入口"
站在二〇二六年的時間節點回望，激光雷達行業已經徹底告別了"燒錢換市場"的草莽期，正式邁入"盈利兌現+技術升維"的高質量發展階段。
頭部廠商已實現規模化盈利，競爭焦點從"卷價格"轉向"卷性能"。芯片化與先進制造工藝推動成本指數級下降，解決了規模化普及的核心痛點。全球L3級自動駕駛法規陸續落地，責任主體轉向車企，激光雷達作為高精度安全冗余的需求剛性增強。AI大模型向三維演進，激光雷達采集的原生三維點云數據成為稀缺資源，形成數據飛輪效應。
速騰聚創新任副CFO云浚淳用一句話概括了他加入這家公司的選擇："用行動表達自己的判斷。"在他看來，速騰聚創的護城河遠比外界認知得更深，其擁有的更深技術積累和應用延展空間需要被市場重新認知。他反復強調一個判斷：速騰聚創的長期價值，需要放到物理AI、機器人和三維感知基礎設施的框架中重新理解。
這個判斷正在被市場驗證。當割草機器人、人形機器人、無人配送車、Robotaxi等場景加速導入激光雷達，當自研芯片讓"千線"成為現實，當機器人業務銷量首次超越車載——激光雷達已經不再只是汽車的"眼睛"，而是整個物理AI世界的"眼睛"和"數據入口"。
欲獲取更多行業市場數據及報告專業解析，可以點擊查看中研普華產業研究院的《2025-2030年中國激光雷達行業深度調研及發展現狀趨勢報告》。
研究院服務號
中研網訂閱號